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久联发展:收购神威公司再次异地扩张,炸药销量及毛利有望回升

时间:12-08-22 00:00    来源:申万宏源

爆破工程服务持续高增长是公司业绩增长的保障,维持增持评级。1H12公司爆破工程服务业务收入增长78.1%,收入占比提升至51.34%。公司爆破工程在手订单充裕,增发解决资金瓶颈,12-13业绩确定性较高,维持此前对公司盈利预测,预计12-14年EPS分别为1.25元、1.61元、1.91元,增持评级。